Bleiben Sie hart, Illinois, und begrenzen Sie die Zinssätze für Zahltagdarlehen auf 36 %
Kreditnehmer von Zahltagdarlehen, die von dreistelligen Zinssätzen belastet werden, geraten häufig mit der Zahlung anderer Rechnungen in Rückstand, verschieben Ausgaben für medizinische Versorgung und gehen in Konkurs. Sie sind auch sehr oft farbige Menschen.
Vor sechs Jahren nahm eine Frau in Downstate Springfield, Billie Aschmeller, einen kurzfristigen Kredit in Höhe von 596 US-Dollar auf, der einen unglaublich hohen Jahreszins von 304% hatte. Selbst wenn sie das Darlehen in den von ihrem Kreditgeber geforderten zwei Jahren zurückzahlen würde, würde ihre Gesamtrechnung $3.000 überschreiten.
Aschmeller geriet jedoch bald mit anderen grundlegenden Ausgaben in Rückstand und versuchte verzweifelt, mit dem Kredit Schritt zu halten, um den Titel ihres Autos nicht zu verlieren. Schließlich lebte sie in diesem Auto.
Leitartikel
Aschmeller bedauert, dass sie jemals den Weg des Zahltag- und Autotiteldarlehens mit seinen wucherisch hohen Zinsen gegangen ist, obwohl ihre Absichten – einen Wintermantel, ein Kinderbett und einen Autositz für ihre schwangere Tochter zu kaufen – verständlich waren. Sie ist jetzt eine ausgesprochene Befürworterin in Illinois dafür, gegen eine kurzfristige Kleinkreditindustrie vorzugehen, die in jeder Hinsicht Millionen von Amerikanern wie sie nur ärmer und verzweifelter gemacht hat.
Wie sie dem Gesetzgeber mitteilte, fühlte sie sich jahrelang wie ein Hamster auf einem dieser Räder.
Ein Gesetzentwurf, der auf die Unterzeichnung von Gouverneur J.B. Pritzker wartet, der Illinois Predatory Loan Prevention Act, würde einen großen Beitrag zur Beendigung dieser Art der Ausbeutung durch die Finanzdienstleistungsbranche leisten, und es besteht kein Zweifel, dass der Gouverneur es tatsächlich unterzeichnen wird. Der Gesetzentwurf, der die Zinssätze auf 36 % begrenzen würde, wird von beiden Parteien stark unterstützt. Es wurde einstimmig im Repräsentantenhaus und 35 zu 9 im Senat genehmigt.
Aber zwei feindliche Trailer-Gesetze – HB 3192 und SB 2306 – wurden in die Legislative eingeführt, die den Predatory Loan Prevention Act stark verwässern und einen Großteil seines Zwecks zunichte machen würden. Wir hoffen, dass diese beiden Rechnungen nirgendwo hingehen. Sie würden eine Lücke bei der Berechnung des effektiven Jahreszinses schaffen, die es Kreditgebern ermöglicht, versteckte Zusatzgebühren zu erheben.
Zwischen 2012 und 2019, wie kürzlich von der Chicago-Leser, mehr als 1,3 Millionen Verbraucher nahmen mehr als 8,6 Millionen Zahltag-, Autotitel- und Ratenkredite auf, was durchschnittlich mehr als sechs Krediten pro Verbraucher entspricht. Diese Kredite reichten in der Regel von einigen Hundert bis zu einigen Tausend Dollar, und sie hatten durchschnittliche jährliche Zinssätze – oder effektive Jahreszinsen – von 179 % für Autotiteldarlehen und 297 % für Zahltagdarlehen.
Etwa 40 % der Kreditnehmer in Illinois – ein erschreckend hoher Prozentsatz, der die Unangemessenheit der Belastung unterstreicht – werden diese Kredite letztendlich nicht zurückzahlen. Häufig geraten sie in einen Schuldenkreislauf, in dem alte Kredite in neue übergehen. National ist die Das Consumer Financial Protection Bureau hat festgestellt, dass fast 1 von 4 Zahltagdarlehen neunmal oder öfter wieder ausgeliehen werden.
Studien haben gezeigt, dass Kreditnehmer von Zahltagdarlehen häufig mit der Zahlung anderer Rechnungen in Rückstand geraten, Ausgaben für medizinische Versorgung und verschreibungspflichtige Medikamente verzögern und in Konkurs gehen. Sie sind auch sehr oft People of Color. 72 Prozent der Zahltagdarlehen in Chicago stammen aus den Vierteln Black and Brown.
Der Predatory Loan Prevention Act, eine Initiative der zunehmend durchsetzungsfähigen Legislative Black Caucus, würde die Zinssätze für Verbraucherkredite unter 40.000 US-Dollar – wie Zahltagdarlehen, Ratenkredite und Autotiteldarlehen – auf 36 % begrenzen. Dabei handelt es sich um dieselbe Zinsobergrenze, die das US-Verteidigungsministerium für Kredite an aktive Angehörige des Militärs und deren Familien auferlegt.
Kritiker des Gesetzentwurfs, also die Kreditgeber und ihre Verbände, bestehen darauf, dass sie nur Menschen einen angemessenen Service bieten, die sich in der härtesten Notlage befinden, verzweifelt nach Bargeld suchen und nirgendwo anders hingehen können. Keine Bank oder Kreditgenossenschaft, betonen die Kreditgeber, würde Kredite an solche Kunden mit hohem Risiko vergeben.
Aber in Staaten, in denen dreistellige Zinssätze für Zahltag- und Autokredite verboten wurden, haben Studien gezeigt, dass die Menschen sich anderen – und besseren – Alternativen zuwenden. Sie verwenden ihre Kreditkarten, die niedrigere Zinssätze haben. Sie suchen Hilfe bei Familie und Freunden. Sie bauen weitere Ersparnisse auf. Und offenbar haben sie vor allem die Ausgaben gekürzt.
Es gibt auch institutionelle gemeinnützige Kreditgeber in Illinois, wie der Capital Good Fund und die Self-Help Federal Credit Union, die bereit sind, Kleinkredite zu Zinssätzen unter 36% zu vergeben.
Siebzehn Bundesstaaten und der District of Columbia haben die Zinssätze für Zahltag- und Autotiteldarlehen bereits auf 36 % oder niedriger begrenzt. Im Dienste einer größeren Rassengerechtigkeit – und um dem strukturellen Rassismus, um den es hier wirklich geht, einen Schlag zu versetzen – sollte Illinois dasselbe tun.
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